江西華章漢辰融資擔保集團股份有限公司
江西華章漢辰融資擔保集團股份有限公司

深度好文丨坐擁三大金融中心,粵港澳大灣區建設獲重磅政策支持!

《關于金融支持粵港澳大灣區建設的意見》是對去年《粵港澳大灣區發展規劃綱要》中所涉及金融部分的細化和落地,特別在促進跨境貿易和投融資便利化,提升本外幣兌換和跨境流通使用便利度方面提出了許多細化新舉措。


5月15日,粵港澳大灣區板塊開盤大漲。消息面上,5月14日,中國人民銀行、銀保監會、證監會、國家外匯管理局聯合下發《關于金融支持粵港澳大灣區建設的意見》(下稱《意見》)。

《意見》從促進粵港澳大灣區跨境貿易和投融資便利化、擴大金融業對外開放、促進金融市場和金融基礎設施互聯互通、提升粵港澳大灣區金融服務創新水平、切實防范跨境金融風險等五個方面提出26條具體措施。

本次對粵港澳大灣區的金融支持,主要包括三方面:

淡化粵港澳大灣區中內地與港澳的境內外制度差別,降低在私募股權、證券、銀行、保險等投融資領域的境內外企業和金融機構的投融資門檻;

以成立廣州期貨交易所為代表,進一步擴大內地與港澳的投資者和產品互認;

通過發展金融科技,進一步對接境內外金融業務和加強境內外監管信息交流。


《意見》的出臺,有利于進一步推進金融開放創新,深化內地與港澳金融合作,提升粵港澳大灣區在國家經濟發展和對外開放中的支持引領作用,為建設富有活力和國際競爭力的一流灣區和世界級城市群提供有力的金融支撐。




01

金融支持措施細化落地


2019年2月,中共中央、國務院印發了《粵港澳大灣區發展規劃綱要》,提出到2035年,大灣區形成以創新為主要支撐的經濟體系和發展模式,經濟實力、科技實力大幅躍升,國際競爭力、影響力進一步增強。

timg (1).jpg
應習文

中國民生

銀行研究

區域經濟

研究中心副主任

應習文表示,《關于金融支持粵港澳大灣區建設的意見》是對去年《粵港澳大灣區發展規劃綱要》中所涉及金融部分的細化和落地,特別在促進跨境貿易和投融資便利化,提升本外幣兌換和跨境流通使用便利度方面提出了許多細化新舉措。

《關于金融支持粵港澳大灣區建設的意見》是繼今年2月央行等五部門印發《關于進一步加快推進上海國際金融中心建設和金融支持長三角一體化發展的意見》后,又一金融支持國家戰略的區域建設政策意見。

應習文認為,《意見》中體現出廣東省自貿區各項金融創新試點在珠三角九市的推廣嘗試,也是我國去年以來金融業不斷加大擴大開放力度相關政策在粵港澳大灣區的具體落地。


02

“三核鼎立”推動經濟發展



粵港澳大灣區與紐約灣區、舊金山灣區、東京灣區世界三大灣區相比,有著自己的發展特色。

00001.jpg

深圳大學當代金融研究所所長國世平在接受《國際金融報》記者采訪時表示,粵港澳大灣區與世界其它三個灣區最大的不同,就是擁有三個金融中心,一是香港國際金融中心、二是深圳和廣州兩大區域金融中心,“三核鼎立”的情況是其他灣區和城市群皆不具備的條件,這也是世界上獨一無二的中國模式。

那么,提升大灣區經濟實力的關鍵是什么呢?

大灣區發展潛力巨大,大灣區內三大金融中心有效合作產生的效益是1+1+1>3,是區內科技及產業實力提升的關鍵,也是大灣區總體經濟實力提升的關鍵?;浉郯拇鬄硡^要以三大金融中心多重整合產生疊加效益為推動對象,構建粵港澳大灣區的金融整合體系,切中構建整合式合作所需要的核心要素。


應習文表示,本次《意見》的發布,對于加快粵港澳大灣區的金融業與實體經濟發展均意義重大。不過也要看到,本次《意見》仍有不少進一步細化與落實的空間,比如探索在廣東自貿試驗區內設立粵港澳大灣區國際商業銀行,與《規劃綱要》的內容表述基本一致,未來有較大推進空間。


03

擴大銀行業開放 促投融資便利化


在銀行業方面,《意見》提出,支持粵港澳大灣區內地(指珠三角九市,下同)的銀行,在為符合條件的企業辦理貿易收支業務時適用更為便利的措施,進一步簡化跨境人民幣業務辦理流程。

同時,支持從事市場采購貿易、跨境電子商務等貿易新業態的粵港澳大灣區內地居民在取得對外貿易經營權、進行工商登記或辦理其他執業手續后,在粵港澳大灣區內地銀行(指珠三角九市銀行,不含上述銀行在港澳開設的分支機構,下同)開立個人外匯結算賬戶,并憑相關單證辦理結購匯。

在粵港澳大灣區內地將統一實施資本項目收入支付便利化試點,簡化結匯和支付管理方式。《意見》允許粵港澳大灣區內地符合條件的非銀行債務人直接在銀行辦理外債注銷登記,取消粵港澳大灣區內地企業辦理外債注銷登記時間限制。支持粵港澳大灣區內地銀行為粵港澳大灣區內地企業辦理資本項目跨境人民幣資金境內支付使用時,憑企業提交的收付款指令直接辦理。

未來,將研究建立與粵港澳大灣區發展相適應的本外幣合一銀行賬戶體系。開展港澳居民代理見證開立個人Ⅱ、Ⅲ類銀行結算賬戶試點,優化銀行賬戶開戶服務。

另外,探索建立跨境理財通機制?;浉郯拇鬄硡^內地居民可以購買港澳銀行銷售的理財產品,同樣地,港澳居民也可以通過粵港澳大灣區內地銀行購買內地的理財產品。

《意見》支持粵港澳大灣區內地銀行在宏觀審慎框架下,向港澳地區的機構或項目發放跨境貸款。港澳銀行在內地的分支機構可以為粵港澳大灣區提供貸款服務。

《意見》明確指出支持擴大銀行業開放。

● 積極支持港澳銀行等金融機構拓展在粵港澳大灣區內地的發展空間。

● 支持各類符合條件的銀行通過新設法人機構、分支機構、專營機構等方式在粵港澳大灣區拓展業務。

● 支持境外銀行在粵港澳大灣區內地同時設立分行和子行。

● 支持商業銀行在粵港澳大灣區內地發起設立不設外資持股比例上限的金融資產投資公司和理財公司。

● 鼓勵外資在粵港澳大灣區內地投資入股信托公司等金融機構。

● 研究探索在廣東自貿試驗區內設立粵港澳大灣區國際商業銀行。


04

央行數字貨幣腳步漸近?


在金融科技和創新方面,《意見》提出,建設區塊鏈貿易融資信息服務平臺,建立和完善粵港澳大灣區的大數據基礎設施,重點聚焦金融、醫療、交通、社區、校園等城市服務領域。

區塊鏈

區塊鏈方面,《意見》提出,在依法合規、商業自愿的前提下,建設區塊鏈貿易融資信息服務平臺,參與銀行能以安全可靠的方式分享和交換相關數字化跨境貿易信息。支持粵港澳大灣區內地研究區塊鏈、大數據、人工智能等創新技術及其成熟應用在客戶營銷、風險防范和金融監管等方面的推廣。同時,《意見》支持粵港澳大灣區內地銀行在依法合規、風險可控的前提下,加強與外部創投機構合作,積極探索多樣化的金融支持科技發展業務模式,構建多元化、國際化、跨區域的科技創新投融資體系,建設科技創新金融支持平臺,促進科技成果轉化。

創投基金的跨境資本流動

《意見》還支持創投基金的跨境資本流動,便利科技創新行業收入的跨境匯兌。在符合三地法律法規的前提下,研究推進金融對接科技產業的服務模式創新,建立和完善粵港澳大灣區的大數據基礎設施,重點聚焦金融、醫療、交通、社區、校園等城市服務領域。表明監管層開始關注將金融數據與政府數據、企業數據開始共享融合使用,提升金融科技創新水平。

防范跨境金融風險

此外,金融監管部門也不忘防范跨境金融風險?!兑庖姟诽岢?,建立粵港澳大灣區金融監管協調溝通機制,加強三地金融監管交流,協調解決跨境金融發展和監管問題。推動完善創新領域金融監管規則,研究建立跨境金融創新的監管“沙盒”。強化內地屬地金融風險管理責任,協同開展跨境金融風險防范和處置。

47efb42f55c641cbbadb9a070997f71e.jpeg


專家預判,央行數字貨幣DCEP有望率先在粵港澳大灣區實現跨境應用?!兑庖姟访鞔_便利港澳居民在內地使用移動電子支付工具進行人民幣支付,推動移動支付工具在粵港澳大灣區互通使用,在這方面央行數字貨幣將比傳統的跨境支付工具效率較高,而且可以測試DCEP在跨境支付應用中可能出現的問題和風險。


05

跨境投資將更有效率


《意見》提到,為促進粵港澳大灣區跨境貿易和投融資便利化,提升本外幣兌換和跨境流通使用便利度,開展私募股權投資基金跨境投資試點。

允許港澳機構投資者通過合格境外有限合伙人(QFLP)參與投資粵港澳大灣區內地私募股權投資基金和創業投資企業(基金)。

有序推進合格境內有限合伙人(QDLP)和合格境內投資企業(QDIE)試點,支持內地私募股權投資基金境外投資。

對上述QFLP、QDLP/QDIE試點實施宏觀審慎管理,由內地監督管理機構建立健全聯合評審制度,加強事中事后監管。根據收支形勢適時逆周期調節,防范跨境資金流動風險。


隨著《意見》的發布,境內尤其是粵港澳大灣區的資本市場和股權投資、創業投資領域迎來政策性利好,將會鼓勵更多來自港澳的機構投資者通過合格境外有限合伙人(QFLP)參與投資到大灣區內的內地私募股權投資和創業投資,也將會有更多的內地投資機構合格境內有限合伙人(QDLP)與合格境內投資企業(QDIE)踴躍開展境外投資,更多的港澳投資者將有機會享受到灣區發展建設帶來的紅利。

t01beade9993e0ecee7.jpg

此外,灣區將會配套提升本外幣兌換和跨境流通使用便利的各項舉措,使得境內外資本將利用灣區優質、便利的金融投資環境來推動灣區的金融市場建設。

同時,《意見》提到,為推進粵港澳資金融通渠道多元化,促進金融市場和金融基礎設施互聯互通,支持非投資性企業開展股權投資試點。允許粵港澳大灣區內地非投資性企業資本項目收入或結匯所得人民幣資金用于符合生產經營目標的境內股權投資。試點企業在真實、合規前提下,可以按照實際投資規模將資金直接劃入被投資企業。對此,非投資性企業收入用于股權投資,可以豐富股權融資市場的參與資金規模、來源多樣化,為實體經濟企業在主業之外獲取更多收益提供幫助。也有利于對企業的價格發現?!兑庖姟分锌梢钥闯?,外資投進來以后也會有比較好的退出渠道,這其實是解決了資金進入意愿的問題。隨著渠道的發展越來越成熟,雙向的資金進入和退出也將越來越有效率,從而有助于行業發現真正優質的創新企業,行業識別能力也會提高。

私募股權投資基金跨境投資有望增加境內創新企業的融資渠道、資金來源,也有助于投資機構的退出,更多的企業通過私募股權投資成長、上市,更有利于核心競爭力強的私募股權機構抓住市場機遇。不容忽視的是相關的制度措施,從制度上保障投資者權益,方可促進境內外投融資的良性互動。



上海时时乐基本走势